My Excel & Finance Blog

Firmalar yatırım kararlarını genellikle yatırım maliyetlerini ve geleceğe dair nakit akış (gelir – gider) tahminlerini içerecek bir fizibilite çalışmasına istinaden alırlar. Bu fizibiliteler basit modeller olabileceği gibi çok kompleks excel modelleri de olabilir lakin 2 modelin de sonunda ulaşmaya çalıştığı nokta aynıdır ve kullanılacak excel formülleri de aşağı yukarı aynıdır. Gelir – gider tahmini ve yatırım maliyetini gösteren nakit akış sonrasında bakılacak birkaç şey vardır. Bunlar (sadece bu üçüyle sınırlı kalmak zorunda değil); Yatırımın geri dönüş süresi – yatırım kendini kaç sene içerisinde döndürüyor ve başabaş noktasına getiriyor. IRR (internal rate of return) – iç verim oranı olarak bilinir Türkçe’de. Kısaca projenin net bugünkü değerini 0’a eşitleyen iskonto oranıdır. NPV (net present value) – net bugünkü değer. Gelecekteki para giriş ve çıkışlarının net  bugünkü değerini hesaplar, paranın zaman değeri dikkate alınır bu hesapta. Bunları tek tek ele alacak ol...

Nominal interest (rN) rate is the interest that does not take inflation (i) into account vs real interest (rR) does. This is the main difference between nominal and real interest rates. Nominal interest rates are used in real life financial contracts such as bonds, loans etc. but since there is a phenomenon of inflation in real world, we have to take inflation into account when we are calculating the real interest. We can use below formula to calculate real interest rate if we know the nominal rate and expected inflation. rR = (1 + rN) / (1 + i) – 1 This formula is called Fisher Equation which named after famous economist Irving Fisher. To make it more easy to understand, let’s make a simple example: Assume that nominal interest rate is 15% and expected inflation is 7%, with that information we can easily find real interest rate. rR = (1 + 0.15) / (1 + 0.07) – 1 = 0.0748 which is around 7.48%. Additionally, there is International Fisher Effect which is a theory showing t...

Excel kullanıcılarının ilk öğrendiği ve ilerleyen dönemlerde de sıklıkla kullandığı formüllerin başında Sum, Sumif, Vlookup ve Hlookup bulunuyor. Bu formülleri öğrenmesi / yazması çok basit olmasına karşın alınan fayda / vakit kazancı (özellikle lookup formülleri) çok yüksek. Yani olaya fayda – maliyet (cost – benefit) açısından bakarsak ofis çalışanı olan herkesin öğrenmesi tavsiye edilebilir. Sum (Türkçesi Topla) formülü  basitçe anlatmak gerekirse, bir dizi sayıyı toplamaya yarıyor. Aşağıdaki dosyada basit bir örneğini paylaşıyorum. Formülü dilerseniz direkt olarak elle =SUM(B2:B12) şeklinde yazabileceğiniz gibi fx butonuna basıp çıkan tabloda arama yaparak seçip de yazabilirsiniz (bu durum bütün diğer formüller için de geçerlidir tabii ki). Sum Sumif (Türkçesi Etopla) formülü  de toplama işlemi yapmaya yarar ama verilen bir kritere göre yapar bu işlemi. Önceki örnekte verdiğimiz satış datasının yanına satışı yapan kişileri ekleyip, kimin ne kadar satış yaptığını s...

Excel Text kategorisi altındaki formüller ofis çalışanları için bazen hayat kurtarıcı olabiliyor. Onların arasından en çok kullanılanları aşağıdaki dosyada küçük örneklerle anlatmaya çalıştım. Biraz ortaya karışık bir çalışma oldu. Dilerim birileri faydalanır. Find, Left, Right, Len, Trim, Substitute